Caso de Sucesso
Dechra
A Dechra é uma empresa internacional especializada em produtos farmacêuticos veterinários e produtos relacionados, com experiência em pesquisa, desenvolvimento, fabricação, vendas e marketing de produtos de alta qualidade, exclusivamente para veterinários em todo o mundo. A Dechra possui operações de vendas e marketing em 24 países e vende para mais de 50 países globalmente. Grande parte da expansão geográfica do Grupo resultou de aquisições realizadas nos últimos quatro anos. Isso não só aumentou a sua presença estabelecida na Europa Ocidental e nos EUA, mas também expandiu o Grupo para novos territórios como Brasil, Canadá, Croácia, Austrália, Nova Zelândia e México. Durante este período de quatro anos, as receitas do grupo cresceram de £194 milhões para pouco mais de £400 milhões, com o número de unidades de negócio a aumentar de 16 para 36. É provável que este crescimento, tanto em volume quanto em expansão geográfica, continue no futuro.
Controle centralizado dos processos de pagamento interempresariais
Melhoria na conciliação de faturas, precisão do P&L e visibilidade dos fluxos interempresariais
Redução da intervenção manual e permitiu que a equipe de tesouraria se concentrasse na gestão de caixa e câmbio
Desafios
Em 2014, a Dechra não possuía operações de tesouraria formalizadas, nenhum sistema de compensação interempresarial, nenhum relatório formal de empréstimos interempresariais e nenhum acordo de cash pooling. Essencialmente, o Grupo operava como 14 negócios autônomos do ponto de vista de caixa. No entanto, com a expansão, vários problemas relacionados com a gestão das operações de tesouraria tornaram-se evidentes.
Em primeiro lugar, a sede do Grupo precisava de caixa para financiar tanto as aquisições quanto um dividendo crescente do grupo. O seu número crescente de contas bancárias em todo o mundo exigia um controle e relatórios mais disciplinados. Com um volume maior de transações interempresariais, as taxas bancárias e as taxas de câmbio desfavoráveis aumentaram. Juntamente com uma rede cada vez mais complexa de empréstimos interempresariais, ficou claro que o Grupo deveria implementar alguma forma de controle central.
Os principais obstáculos para criar um sistema interempresarial eficaz eram:
• O grande volume de transações que precisariam ser capturadas e reportadas (presumivelmente usando alguma forma de sistema Excel)
• Atividade interempresarial em diferentes sistemas
• O volume de movimentos e posições em várias moedas, e o desejo de reportar apenas na moeda funcional da unidade de negócio
• Combinar e compilar estas atividades díspares.
Qualquer solução para estes desafios teria de levar em consideração a introdução contínua de novas aquisições e novas jurisdições geográficas.
Com as receitas a duplicar e a rápida expansão que levou a um aumento de 16 para 36 unidades de negócio globais, a Dechra Pharmaceuticals enfrentou um grande desafio na gestão dos seus fluxos interempresariais.
Solução
Após estabelecer uma tesouraria central do grupo, o grupo inicialmente colheu os frutos mais fáceis ao implementar um sistema de netting intercompany para todo o grupo e um cash pool nocional na Europa, que cobria, na altura, a maioria das operações de caixa do grupo.
O grupo tinha vários requisitos para o sistema de netting, mas os objetivos principais eram:
• Centralizar o controlo do processo intercompany.
• Gerir melhor as movimentações de caixa.
• Melhorar o processo de reconciliação ao nível da fatura e, consequentemente, a Consolidação.
• Garantir números precisos na Demonstração de Resultados e no Balanço para transações intercompany.
• Aumentar a visibilidade e a transparência dos fluxos intercompany.
• Integrar-se nos sistemas existentes e planeados na Tesouraria, como TMS, feed de taxas, plataforma de negociação de FX, movimentações de caixa e não-caixa.
Tudo isto foi alcançado com a implementação do sistema de netting intercompany da Ripple Treasury.
Resultados
A Dechra e a Ripple Treasury trabalharam em conjunto durante um período de três meses para entregar um sistema abrangente de netting intercompany que permite:
• Redução de custos
• Simplificação do processo de liquidação
• Controlo mais fácil e seguro de pagamentos e FX
• Maior precisão das operações de hedge
• Estrutura e disciplina aplicadas aos processos intercompany
• Benefícios do netting no sistema bancário
O sistema Intercompany no software SaaS da Ripple Treasury permite que todas as unidades de negócio carreguem faturas, verifiquem posições, recebam mensagens oportunas sobre liquidação e detalhes em formatos legíveis por máquina e por humanos, entregues em suas caixas de entrada.
Mais importante ainda, todos esses benefícios estão sendo alcançados com o mínimo de intervenção manual por parte da equipe de tesouraria do Grupo (dois). Isso permite que a equipe de tesouraria do Grupo se concentre na gestão, controle e relatórios das posições de caixa, câmbio e intercompany do Grupo, em vez de se focar na coleta e preparação dos dados.
Além disso, o sistema Ripple Treasury permitirá o crescimento futuro dentro do Grupo, seja organicamente ou por aquisição, e permite que o negócio se adapte às inevitáveis mudanças nos requisitos de relatórios e nas estruturas do grupo.
A implementação do sistema de compensação intercompany da Ripple Treasury é um desenvolvimento significativo e valioso das operações de tesouraria do Grupo, que permitirá à Dechra continuar a crescer globalmente, ao mesmo tempo que fornece processamento de transações preciso e oportuno.