El 28 de marzo, la Junta de Normas de Contabilidad Financiera (FASB) emitió la ASU 2022-01 para mejorar y ampliar la contabilidad de coberturas al valor razonable. Esto es lo que significa esta actualización para las empresas y otras organizaciones que utilizan la última estrategia.

Antes de 2017, a las entidades les resultaba difícil lograr una cobertura del valor razonable teniendo en cuenta las coberturas de riesgo de tipo de interés de las carteras de activos financieros prepagables. La FASB emitió la ASU 2017-12, en la que una de las mejoras previstas era hacer que la contabilidad de coberturas sea más accesible para instituciones como cooperativas de ahorro y crédito.

Aproximadamente cinco años después del inicio de este nuevo estándar industrial, los profesionales han adquirido mucha experiencia en la contabilidad de coberturas. Esta creciente aceptación de los derivados como estrategia de gestión del riesgo de los tipos de interés ha llevado a entidades y profesionales a buscar mejoras, reconociendo las oportunidades de obtener una cobertura aún mayor.

La FASB ha respondido con la ASU 2022-01. He aquí un breve resumen de las modificaciones de esta ASU.

#1. Expandiendo Last of Layer

La ASU 2017-12 introdujo el método de la última capa. Las instituciones financieras aplicaron esta estrategia contable de derivados a una cartera de activos a tipo fijo de pago anticipado, intercambiando las características fijas por variables para ajustarlas a las fuentes de financiación a tipo variable. En esta estrategia, las entidades utilizaron una permuta de tipos de interés variables con pago fijo y recepción variable para cambiar el tipo fijo de una parte de un conjunto de activos a tipo fijo prepagadero por un tipo variable.

La ASU 2022-01 amplía el método actual de última capa, que hasta ahora solo permitía una capa cubierta. Ahora, se pueden utilizar varias capas de cobertura de una sola cartera cerrada. Para reflejar esta expansión, este método ha pasado a denominarse método de capa de cartera.

#2. Ampliando el alcance

Anteriormente, el método de última capa solo permitía activos financieros prepagables. El método de la capa de cartera amplía este alcance para incluir los activos financieros no prepagables.

#3. Especificación de instrumentos de cobertura

Los profesionales pidieron a la Junta que aclarara qué tipos de instrumentos de cobertura están permitidos cuando se designa una sola capa de cobertura frente a varias capas de cobertura.

En esta ASU, la FASB especificó que los instrumentos de cobertura elegibles en una cobertura de una sola capa pueden incluir permutas nocionales constantes con inicio al contado o con inicio a futuro, o permutas nocionales de amortización al contado o con inicio a plazo. La ASU también aclara que el número de capas de cobertura (es decir, individuales o múltiples) se corresponde con el número de coberturas designadas.

#4. Proporcionar orientación sobre contabilidad y divulgación

Las directrices anteriores sobre la última capa no abordaban explícitamente la contabilidad de los ajustes de la base, excepto cuando la cobertura está designada parcial o totalmente. Tampoco había directrices explícitas sobre cómo reconocer y presentar en la cuenta de resultados la parte del ajuste de base asociada a un nivel de cobertura si la cartera cerrada es inferior al importe del nivel de cobertura.

Para abordar estos problemas, la ASU 2022-01 proporciona orientación adicional sobre la contabilidad y la divulgación de los ajustes de la base de cobertura. Esta guía es aplicable al método de las capas de cartera, ya sea que se designe una sola capa de cobertura o varias capas de cobertura.

#5. Especificación de pérdidas crediticias

Por último, los profesionales pidieron aclaraciones sobre la forma en que la contabilidad de los ajustes de la base de cobertura de última capa interactúa con la orientación sobre las pérdidas crediticias. La actualización especifica cómo deben tenerse en cuenta a la hora de determinar las pérdidas crediticias de los activos incluidos en la cartera cerrada.

Conclusión

La ASU 2022-01 amplía el método actual de última capa para permitir varias capas cubiertas en una sola cartera cerrada. Para las empresas y otras empresas que utilizan la última capa (especialmente las cooperativas de ahorro y crédito) que actualmente cotizan y trabajan con 10 Q, es importante analizar cómo afecta esto a sus 10 trimestrales y a las designaciones para nuevas operaciones.

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